50%-ый феномен.
Рик ЛаПоинт является основателем компании "PartTimeTrader.Com",
популярным лектором и создателем уникального калькулятора Фибоначчи "FibCalc".
Его методы и рыночные обзоры являются темами обсуждения в информационных
таблоидах и чатах по всему миру.
Один из самых расстраивающих аспектов дневной торговли
может быть связан с ГЭПом. С одной стороны, большая часть дневного движения
часто приходится непосредственно на сам ГЭП, оставляя не так много движения
на остаток дня. Но существует относительно простой метод определения вершину
или основание дня, основанный на так называемом "50%-ом феномене",
который очень часто возникает на внутри-дневных графиках.
Правила легко запомнить.
1. ГЭП должен произойти после разворота. Рыночный инструмент,
который двигался вверх, достигнет максимума и развернувшись отступает,
или возможно вначале слегка консолидируется в боковом движении. Затем,
следующим утром он делает ГЭП вниз. Именно с этой максимальной точки мы
начинаем наши вычисления.
2. Измерение ГЭПа не обязательно выполняется по точкам
открытия и закрытия. Так как большинство графических программ имеют встроенные
линии Фибоначчи, то используйте этот инструмент, чтобы провести 50%-ую
линию точно на половине расстояния между минимумом верхней границы и максимумом
нижней границы ГЭПа. Они обычно происходят в последние полчаса предыдущего
дня и первые полчаса нового дня. На графике ниже обратите внимание, как
в последние полчаса был показан минимум, и затем рынок сделал пару баров
вверх перед закрытием. На следующий день был показан максимум после нескольких
баров с момента открытия. Мы не измеряем ГЭП между открытием и закрытием
- вместо этого нас интересует непосредственно чистый ГЭП. Теперь обратите
внимание, как основание дня было очень близко от нашей линии на 0% прежде,
чем цена развернулась обратно вверх. "50%-ый феномен" дал нам
дневную цель минимума в первые полчаса торговли.
3. 50%-ая линия может быть в начале, в центре или конце
ГЭПа. Если вы думаете, что график выше был несколько простым, то вы
может быть и правы. Ниже мы видим ГЭП с восходящим импульсом. Обратите
внимание, что 50%-ая линия была размещена в начале ГЭПа, а не в середине.
Размещение 50%-ой линии в центре ГЭПа дало бы нам неправильную цель
для дневного максимума.
В следующем примере мы видим, что правильное размещение 50%-ой линии
было фактически в конце ГЭПа. На этом графике цена двигается вниз,
так что не стоит путать его с графиком выше. Также обратите внимание,
что я усреднил максимум первого полчаса, выбирая максимумы первых
двух баров, которые совпали, и проигнорировал максимум третьего бара.
В конце концов, чтение графиков - это сочетание искусства и науки,
с небольшой долей магии чисел!
Вопрос, которым вы, вероятно, задаетесь - как мы
точно узнаем, где разместить 50%-ую линию, когда мы впервые видим
ГЭП? Ответ прост - мы не знаем. Ниже мы видим мою первую попытку определить
цели дневного максимума путем размещения 50%-ой линии в центре ГЭПа.
Это выглядело довольно точным в течение первой половины дня, и я ожидал,
что цена начнет боковое движение или упадет назад от этого уровня.
Но неожиданно произошло еще довольно большое движение после этого
уровня.
Как только я увидел, что цена продолжает свой подъем,
я переместил свою 50%-ую линию в конец ГЭПа. На сей раз цель дневного
максимума была почти идеальной. Мой стандартный подход предполагает,
что метод центрального расположения 50%-ой линии правильный, пока
не доказано обратное, просто потому что этот сценарий немного более
распространен. Но я всегда ищу признаки того, что это неправильный
выбор, и я никогда не вижу каких-либо сложностей с тем, чтобы скорректировать
мои линии соответствующим образом.
Теперь рассмотрим один интересный вариант. Что, если
мы имеем два последовательных ГЭПа? Когда я увидел это однажды утром,
я помнил, что "50%-ый феномен" работает от базовой точки
разворота, так что я не думал, что это будет работать для второго
ГЭПа. Но вы можете увидеть невооруженным глазом, что это, так или
иначе, работало. Если мы используем максимум этой середины дня (отметка
9 на оси времени) в качестве нашей основной точки и разместим нашу
50%-ую линию в центре этого последнего ГЭПа, то получим правильную
цель дневного минимума (отметка 12).
Но это еще не все. Обратите внимание, что центр середины
дня является правильной точкой "50%-го феномена" для 3-дневного
движения. Используя шаг "50%-го феномена" далее, мы видим,
что это может также работать во время консолидации. Обратите внимание
на ГЭП. Стандартный метод центра ГЭПа работал очень хорошо в определении
цели основания следующего дня (набор черных линий). На третий день
я заметил, что большая часть дня проходила во флэте, так что я разместил
мою 50%-ую линию прямо в центре этого движения, что точно указало
основание четвертого дня (набор синих линий).
Как и с любыми графическими моделями, "50%-ый
феномен" работает не во всех случаях, так что необходимо иметь
это в виду и соблюдать правила управления риском, размещая соответствующие
стоп-ордера. Но как только вы начнете обращать внимание на эту модель,
я думаю, вы будете поражены тем, как часто она возникает на различных
рынках и насколько надежно она может работать.
| 
